Hoewel je zoon of dochter verantwoordelijk is voor de betalingen, kun je het kind vergoeden. Jonge collegegraduaten zijn waarschijnlijker dan hun ouders in aanmerking te komen voor het aftrekken van studieleningrente van hun jaarinkomstenbelasting.

Kijk verder dan de voorkeurslijst. Om het winkelen voor leningen te vergemakkelijken, stellen veel scholen een lijst met voorkeursleners samen. Een school kan een lijst met leners voor Stafford-leningen, PLUS-leningen, particuliere leningen en consolidatieleningen bijhouden. Colleges worden verwacht leners voor deze lijsten te selecteren die studenten de beste deals bieden op rente en/of klantenservice of andere factoren.

Nu kun je waarschijnlijk waarderen waarom je niet automatisch moet aannemen dat deze voorkeurslijsten vol zitten met geweldige deals. Vraag de studiefinancieringsadministrateur van een school waarom leners de keuze maakten en gebruik deze namen alleen als een startpunt aangezien je van elke lener kunt lenen. Je wilt vragen over rente, kosten, klantenservice, en eventuele rentekortingen. Vanaf juli 2008 begonnen federale regulaties te vereisen dat colleges ten minste drie leners op hun voorkeurslijsten zetten.

Federale leningverschillen begrijpen

Begrijp federale leningverschillen. Niet alle colleges genereren voorkeurslijsten omdat ze deelnemen aan een direct federale leningprogramma. Ongeveer 20% van de scholen bieden hun studenten federale gewaarborgde leningen direct aan via het U.S. Department of Education door het Federal Direct Student Loan Program. Alle andere studenten ontvangen federale gewaarborgde leningen via particuliere leners via het Federal Family Education Loan Program.

Actieplan

Kies altijd eerst federale leningen en vermijd particuliere leningen.

Je keuze is makkelijk als de school waar je naartoe gaat alleen deelt neemt aan het federale direct leningprogramma. Op deze scholen is er één leningoptie, wat hetzelfde is voor iedereen die op deze manier leent. (Ongeveer 30% van de direct lening scholen deelt ook mee aan het Federal Family Education Loan Program.) Directe leningen werden beschikbaar in de jaren negentig toen president Bill Clinton en anderen concludeerden dat het de belastingbetalers veel geld zou besparen als de overheid het geld direct aan studenten leende zonder een tussenpersoon. Het kost de overheid meer wanneer studenten van buitenaf leners lenen, maar gezinnen zijn zich zeker van hun eigen kosten, niet van de financiële problemen van de federale overheid.

Veel studenten zouden misschien liever vast houden aan directe federale leningen om een overtuigende reden: Alleen directe leningen bieden een financiële veiligheidsklep die leners die kiezen voor lagere betaalde carrières toestaat om maandelijkse betalingen te maken gebaseerd op hun inkomen, wat het gewicht in goud waard kan zijn.

Wat meer is, een functie genaamd inkomensafhankelijke aflossing stelt de maandelijkse betalingen in staat om berekend te worden op basis van de grootte van de lening, alsook het salaris en de gezinsgrootte van de voormalige student. Deze leningen kunnen niet langer dan 25 jaar duren omdat als ze dan niet afbetaald zijn, de schuld wordt gekwit. Als schuld wordt gekwit, zul je inkomensbelasting verschuldigd zijn over het gekwite bedrag, maar dat is natuurlijk nog ver weg.

Vanaf juli 2009 kunnen leners van Stafford-leningen en Grad PLUS-leningen, die strikt voor graduate studenten zijn, ook kiezen voor een nieuwere functie genaamd inkomensgebaseerde aflossing. Hoewel het vergelijkbaar is met het inkomensafhankelijke plan, resulteert het nieuwe alternatief in lagere maandelijkse betalingen. Door te kiezen voor inkomensgebaseerde aflossing, zullen leners hun aflossingen beperken tot 15% van hun jaarlijkse discretionaire inkomsten, gedefinieerd als het bedrag waarmee het aangepaste brutowinkomen 150% van de armoedelijn overschrijdt. Wat meer is, directe leningleners die fulltime werken gedurende ten minste een decennium in publieke dienstbanen, zullen hun lening na 10 jaar aflossen gekwit krijgen. Andere leners kunnen kwalificeren voor publieke dienst leningkwijtschelding door hun leningen te consolideren in het directe leningprogramma.

Hoewel buitenaf leners inkomensgebaseerde aflossing kunnen aanbieden, is het onduidelijk hoeveel van hen dat zullen doen. Als een particuliere lener dat niet doet, heeft een lener recht op een federale directe consolidatielening op grond van het feit dat zijn of haar lener de nieuwe functie niet bood.

Aflossingsplannen evalueren

Evalueer aflossingsplannen. Studieleningen bieden meestal een handvol alternatieven om de schuld af te lossen. De traditionele manier vereist dat een lener begint met het schrijven van cheques die de hoofdsom en rente van de lening dekken direct nadat de lening is gemaakt. Je kunt meestal de laagste rente vastleggen met deze optie.

Een ander alternatief is simpelweg rente betalen tot na afstuderen. Leners die gezwen zijn met de hogere rente en kosten zijn diegene die betalen uitstellen tot ze zijn afgestudeerd. De maandelijkse betalingen zullen ook hoger zijn omdat de niet-betaalde rente die is opgelopen, terug in de lening gedumpt wordt.

Wees realistisch. Dit klinkt wreed, maar als je aspireert een maatschappelijk werker of schilder te worden, zul je waarschijnlijk niet zoveel moeten lenen als een toekomstige dermatoloog of beleggingsbankier. Hier is een handige duimregel: Leen niet meer dan je verwachte startloon na afstuderen. Als je meer leent dan tweemaal je startloon, is het waarschijnlijk dat je in extreme financiële moeilijkheden komt en worstelt met de maandelijkse betalingen. Te veel lenen voor een opleiding kan nog gevaarlijker zijn voor studenten die in beroepsscholen terechtkomen.